一些日内交易心得体会

一些日内交易心得体会

(我不是什么业内大牛,就是刚入行没多久的新人,“系统”摸索者,多交流多指导,稍后补充一些图作为案例)

SP500今天达到2000点,值得纪念,盘后写篇东西总结一下。我的日内交易严格说来只有年初的几个月时间,今年六月份开始我又转换成了波段交易。因为我感觉现在日内干扰越来越多,转做波段止损的次数明显减少,利润也没有太大差距,主要是轻松了许多,有很多时间干其他的事情。另外我的所谓策略就是“技术分析找突破”。

日内交易和波段交易原理是一致的,只是时间范围的变化,所有适用于中长线交易的技术分析(各类均线moving average,指标indicator/oscillators,图形pattern)都是通用的。只是日内多看分钟图,而中线会看日线,长线会看周线甚至月线。时间范围越长,技术分析的可靠性越高。

操作方面,日内我主要看五分钟和十五分钟线,再短我是不看的。日内交易噪音越来越多,关键点位经常多次突破和拉扯。如果控制不好仓位,就很容易触碰到日内止损点。

所以日内交易,关键点并不是你是不是抓住了每日前十名的涨幅,而是你是不是“Play Defensive”, 你的防守是不是打的很好。防守靠的就是资金管理。而资金管理我把它分为预期管理和止损管理。

过高的杠杆就是双刃剑,而且在并不精确地买入点下单,过高的杠杆会很快把你冲到当日止损的边缘,95%的人在这个时候都抵挡不住心理压力,这时候的操作一般不是“鲤鱼打挺”而是“挥刀自刎”。

我习惯把总结放在前面:预期和止损就是不自我设上限,但是有下限;不追求“正确率”,只追求利润比亏损高;所有的买卖动作都有非情绪化的原因支撑, 不要有任何的“赌一把”心态。

1. 预期的建立
预期不建立在盈利目标上,而是止损目标上。

在每天美股市场9:30AM开盘前,你就应该做好了准备,我的总止损额度是我自己定的,是我整个账户Buying power的0.3%。看起来非常的少对不对,因为我不会每一笔交易都用上所有的buying power, 我只会用其中的10%。这个时候我的总止损额度就变成了这个头寸的3%。而我每天只下三次单,所以我每笔最多其实只能亏每一个头寸的1%。

每一次下单,都要有一个理由。无论你的分析方式和过程是什么样的,你的结论都不会是100%正确的。但正确的资金管理会使你即使正确率不高,也不会出现大面积亏损。下单的理由即不是“我渴望从这笔交易赚到多少钱”,也不完全是”在这个位置,下单我最多会亏多少“。而是寻找一个合理的Risk/Reward Ratio,你的最大可能性亏损额要比你的最大可能性利润额要小。

回到预期建立的话题上,我的每个position在3万刀左右,止损在1%左右,我的预期就是利用3万刀的头寸,在拿300刀冒风险的情况下赚超过300刀的利润。对没错,一个30W的账户,每天也就是赚个几百块钱,好的时候上千。不过一个月25个交易日,每天都盈利,累计起来,其实是不小的数字。很多人都追求,我要一周10%,我要一个月翻倍 balabala.. 往往最后都炮灰了。要记住,短线交易,其实就是在拿钱打仗,把这三十万当作你的血肉之躯,别说亏光就死,亏5%就等于你一只手被炸飞了,打仗最重要的事是活下去,不是追求短时间拿人头,没人跟你比人头,笑到最后才是王道。十年以后,你的谈资不该是“当年我一年翻三倍,后来就没有后来了”,而是“下一代去美国读书的钱已经攒好了存银行了,房子贷款付清了,甚至多买了几套”。

很多人认为“亏1%太容易了”,其实“赚1%不过是把亏的动作反过来而已”,他们出现的概率是一样的。你要做的是像河里的鳄鱼,耐心的潜伏着,等待猎物出来咬住,拖到河底。

2. 你的合理利润
你的损失有上限,但没有必要给自己设利润限制。你的出场位置,和入场一样,应该是有一个理由的。这个理由不是说你的P&L到多少了,甚至不是是否把手续费赚出来了(但这个的确是最低要求了),而是是否突破失败回落?是否支撑位破位?是否今晚有季报要发布,是否有更好的交易标的?

如果头寸在亏损,你要做的就是止损出来,耐心寻找下一个机会。头寸出现亏损一般说明:1. 你的入场位置选错了;2. 你被短期波动戏弄了;无论1还是2,你都应该出来。最怕就是在交易的时候上演内心戏“我交易过这个股票,它就是假动作多,这次不一样”,“我多拿一会儿就会涨回来”,最怕在亏损的时候给自己找理由支撑自己的原始论点。把每一次亏损都当作中弹,你中弹在流血,无论在游戏还是现实中,你都需要补血和治疗,而不是觉得自己是义和团,能扛过去,能完成反杀,No zuo no die why you try.


3. 如何低风险地完成以上要求

如果你经历了一段时间的连续亏损,你的入场位判断肯定有问题,多看书看例子,再回来交易。如果你在“享受上上下下”的感觉,多半不是所谓“正确率”低的问题,而要想想自己入场是不是没有“原则”,是不是仓位大小不一,是不是没有“cut the loser, let the winner run”, 是不是在“Loser average loser”, 是不是经常"all in"。

交易逻辑:止损压力必须要小,以图形关键点位判断买卖时机,limit买卖单随缘,关键时刻必须market单出货入货。不要因担心手续费因小失大。

买点要求:
止损压力小,重中之重。
轻仓入位,这样如果你的止损压力判断失误你也不至于马上出局。
卖点要求:
若买点不合适,薄利即出,回撤至0即出,轻微亏损即出。
若买点合适,则在突破失败出/支撑失败出。
加仓要求:
买点很合适,止损压力小,盈利已稳定,技术面支持关键点位加仓。
加仓大小,循序渐进,25%为一级。
减仓要求:
技术点位支撑破位/遇到阻力突破失败。
浮亏接近limit。

Quote:

“当你把交易做的越来越无聊,你就在进步。”from my boss.

编辑于 2015-05-27